Communiqué : Orange - résultats du premier semestre 2023
Communiqué de presseParis, le 26 juillet 2023
Information financière au 30 juin 2023
L’accélération de la
croissance des revenus et de l'EBITDAaL
sur le premier
semestre
conforte
l’atteinte des objectifs annuels 2023
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
10 926 |
2,6 % |
2,0 % |
|
21 545 |
2,0 % |
1,2 % |
EBITDAaL |
|
3 305 |
1,0 % |
(0,2)% |
|
5 895 |
0,8 % |
(0,6)% |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
2 142 |
(11,2)% |
(11,5)% |
Résultat net de l'ensemble consolidé |
|
|
|
|
|
1 088 |
|
(25,8)% |
eCAPEX (hors licences) |
|
1 661 |
(6,4)% |
(7,9)% |
|
3 154 |
(5,7)% |
(7,6)% |
EBITDAaL -
eCAPEX |
|
1 644 |
9,8 % |
8,9 % |
|
2 741 |
9,5 % |
8,7 % |
Cash-flow organique (activités télécoms) |
|
|
|
|
|
1 477 |
|
2,2 % |
Les comptes consolidés du groupe Orange
intègrent à compter de juin 2023 la participation majoritaire
d’Orange Belgium dans l'opérateur de télécommunication VOO SA1.
L'accélération de la croissance des
revenus au 2ème
trimestre 20232 reflète les premiers
résultats de
la stratégie valeur qui portera pleinement
ses fruits au 2ème
semestre 2023 :
- Le
chiffre d’affaires du groupe
Orange progresse de 2,6% au 2ème trimestre 2023
(T2) et de 2,0% au 1er semestre 2023 (S1).
- L’accélération de
la croissance des revenus du trimestre est tirée par la performance
des services de détail3 qui bénéficient des augmentations de prix.
Les services de détail progressent ainsi de +4,3% au T2 (+3,6% au
S1) et compensent largement la décroissance des revenus des
services aux opérateurs qui poursuivent leur recul de -4,1% au T2
(-5,9% au S1). Les ventes d'équipements enregistrent à nouveau au
T2 une forte croissance de +8% (+8,8% au S1).
- La France décroît
de -1,3% au T2 (-1,5% au S1), l’accélération de la croissance
des services de détail à +3,4% hors RTC ne compensant pas le déclin
attendu des revenus des services aux opérateurs. Les récentes
augmentations de prix porteront pleinement leurs fruits au 2ème
semestre.
- L’Europe est en
croissance de +2,7% au T2 (+3,3% au S1) grâce à l’Espagne, qui
confirme son redressement avec +2,1% et aux solides performances en
Pologne à +5,5% et Belgique et Luxembourg à +3,0%.
- L’Afrique &
Moyen Orient poursuit sa très forte croissance de +12,0% au T2
(+10,5% au S1), avec une progression à deux chiffres de l’ensemble
de ses moteurs (data mobile, haut débit fixe, Orange Money,
B2B).
- Le secteur
Entreprises est en croissance à +2,4% au T2 (+0,8% au S1) grâce aux
revenus des Services IT & intégration et du Mobile, qui font
plus que compenser le déclin structurel des activités historiques
Voix et Data.
- Sur le plan
commercial4, le Groupe maintient sa position de leader de
la convergence avec 11,6 millions de clients
convergents sur l’ensemble du Groupe (+0,8%) et sa
dynamique commerciale sur les forfaits mobiles et les accès fixes
très haut débit. Les services mobiles comptent
246,2 millions d’accès (+4,4%), dont 97,4 millions de forfaits
(+8,1%). Les services fixes totalisent 44,6
millions d’accès (en baisse de -2,8%), dont 15,1 millions d’accès
très haut débit toujours en forte croissance (+14,0%). Les accès
fixes bas débit poursuivent leur baisse structurelle (-14,4%).
La croissance de
l'EBITDAaL démontre la capacité
du Groupe à réduire la pression inflationniste grâce à
sa stratégie valeur et à
une stricte discipline sur les coûts.
-
L'EBITDAaL en hausse de 1,0% sur
le T2 permet de réaliser une croissance de 0,8% sur le S1 grâce à
la performance remarquable de l'Afrique & Moyen Orient (+12,0%)
et à une Europe solide (+7,1%) tirée par le redressement de
l’Espagne (+11,0%). Ces performances font plus que compenser à la
fois la baisse du secteur Entreprises (-16,7%), qui, dans cette
première année de redressement, améliore la tendance par rapport au
1er semestre 2022 (+9 points), et de la France
(-5,1%), pénalisée comme attendu par le pic inflationniste (en
particulier des coûts de l’énergie) sans encore bénéficier à plein
des récentes hausses de prix. Le Groupe poursuit ses efforts de
maîtrise des coûts et réalise au 30 juin 2023 175 millions d’euros
d’économies nettes, soit près de 30% de son objectif de 600
millions d’euros en 2025 sur la base de coûts définie de 11,8
milliards d’euros à fin 2022.
Le
résultat d’exploitation du Groupe
au 1er semestre 2023 ressort à 2 142 millions d'euros, en baisse de
-11,2%. Sa diminution s’explique notamment par la comptabilisation
d’un complément de provision lié aux dispositifs Temps Partiel
Séniors (TPS) de 257 millions d’euros pour prendre en compte la
réforme des retraites promulguée en avril 2023 en France.
Le résultat net de l'ensemble
consolidé au 1er semestre 2023 s’établit à 1 088 millions
d'euros, en baisse de -378 millions d'euros en données historiques
principalement du fait de l’évolution du résultat
d’exploitation.
Les eCAPEX s'élèvent au 1er
semestre 2023 à 3 154 millions d'euros soit une réduction sur un an
de -6,4% au T2 et -5,7% au S1 conformément à
l’objectif de forte réduction sur l’année. Au 30 juin 2023, Orange
compte 68,3 millions de foyers raccordables au FTTH à travers le
monde (en croissance de 12,6% sur un an) et la base clients FTTH
atteint 14,6 millions (+14,4%).
Le cash-flow organique des
activités télécoms s'élève au 30 juin 2023 à 1 477
millions d’euros (+2.2%), en ligne avec l’objectif d’atteindre au
moins 3,5 milliards d’euros fin 2023 du fait de la saisonnalité de
l’activité.
La dette nette augmente de +1 976
millions d’euros par rapport au 31 décembre 2022 principalement du
fait de l'acquisition de VOO. Le ratio "endettement financier net
sur EBITDAaL des activités télécoms" augmente à 2,09x au 30 juin
2023, restant en ligne avec l’objectif d'un ratio autour de 2x à
moyen terme.
Orange poursuit au 1er semestre 2023 la progression
vers ses engagements en matière d’inclusion numérique, d’économie
circulaire et d’environnement. En particulier, le Groupe a déjà
atteint fin juin 2023 son objectif (initialement à horizon 2025) de
diminution de ses émissions de carbone sur les scopes 1 et 2 de
-30% par rapport à 2015 grâce à l’accélération de la part des
énergies renouvelables dans son mix énergétique (au moyen notamment
de contrats d’approvisionnement dits Power Purchase Agreement – PPA
et des efforts de solarisation des sites). Les prochaines étapes
vers l’atteinte de l’objectif du Groupe de devenir Net Zéro Carbone
d’ici 2040 sont la diminution de 14% des émissions sur le scope 3
en 2025 par rapport à 2018 et la diminution de 45% des émissions
sur les trois scopes en 2030 par rapport à 2020.
Ainsi, le Groupe confirme à nouveau ses
objectifs financiers tels que présentés au
Capital Market
Day du 16 février, notamment pour
20235 :
- EBITDAaL en légère
croissance
- eCAPEX en forte
baisse
- Cash-flow organique
des activités télécoms d'au moins 3,5 milliards d'euros
- Ratio dette
nette/EBITDAaL des activités télécoms inchangé autour de 2x à moyen
terme
Orange versera le 6 décembre 2023 un acompte sur le
dividende 2023 de 0,30 euro en numéraire.
Au titre de l’exercice 2023, le versement d’un
dividende de 0,72 euro par action sera proposé à l’Assemblée
générale des actionnaires de 2024.
Commentant la publication de ces résultats,
Christel Heydemann, Directrice Générale du groupe Orange, a déclaré
:
« Les résultats du premier semestre sont en
ligne avec nos objectifs pour 2023. Cela confirme la pertinence du
plan d’exécution initié dans le cadre du plan stratégique « Lead
the Future », et nous conforte dans l’atteinte de nos objectifs
2025.
En Europe et en France, nos résultats trimestriels
dans les services de détail illustrent la dynamique positive de
notre stratégie valeur, soutenue par les hausses tarifaires dont le
bénéfice, en France, sera pleinement visible au second semestre.
Nous confirmons également la poursuite du redressement de
l'Espagne, dont l’EBITDAaL augmente de 11% ce semestre.
L’excellente performance en Afrique et au Moyen
Orient est le fruit de nos investissements dans le réseau, de la
satisfaction de nos clients et du très fort rebond d’Orange
Money.
Ces résultats permettent de compenser ceux d'Orange
Business dont l’EBITDAaL reste en fort recul en dépit d’une
progression du chiffre d’affaires au second trimestre de 2,4%. Nos
équipes sont pleinement mobilisées sur l’exécution du plan de
transformation.
Je tiens à saluer sincèrement le travail de
toutes les équipes du Groupe mobilisées au quotidien pour atteindre
nos objectifs. Ensemble, nous transformons et construisons le
groupe Orange de demain en assurant sa pérennité et sa
compétitivité avec agilité et confiance. »
___________________________________________________________________________________
Le Conseil d’administration d’Orange SA s’est
réuni le 25 juillet 2023 et a examiné les résultats consolidés au
30 juin 2023.
Des informations plus détaillées sur les
résultats et les indicateurs de performance du Groupe sont
disponibles sur le site Internet d’Orange
www.orange.com/resultats-consolides.
Evolution du portefeuille
d’actifs
Intégration de VOO par Orange
Belgium
Orange Belgium a finalisé l’acquisition d’une
participation majoritaire de 75 % moins 1 action dans l'opérateur
de télécommunication VOO SA (tandis que les 25 % restants plus une
action sont conservés par Nethys). L’intégration de VOO dans les
comptes consolidés du Groupe à compter de juin 2023 n'implique pas
de changement dans les objectifs financiers du Groupe. Les données
commerciales de VOO (base clients, ARPO, etc.) ne sont pas encore
intégrées dans les publications S1 du Groupe.
Conclusions de la revue stratégique
d’Orange Bank et entrée en négociation exclusive avec BNP
Paribas
Dans le cadre d’une revue stratégique lancée il y a
plusieurs mois, Orange a annoncé fin juin son intention de retirer
progressivement Orange Bank du marché de la banque de détail en
France et en Espagne et est entré en négociation exclusive avec BNP
Paribas afin de définir un partenariat de référencement concernant
le portefeuille clients d’Orange Bank en France et les modalités de
reprise de l’activité d’Orange Bank en Espagne (les activités
d’Orange Bank Africa ne sont pas concernées). Cette opération ne
remet pas en cause la trajectoire financière du Groupe 2023 –
2025.
Co-entreprise
avec Masmovil
L'analyse par la Commission européenne du projet de
co-entreprise avec Masmovil en Espagne a donné lieu à l’ouverture
d’une phase II depuis le mois d’avril. Le groupe Orange est
confiant quant à une autorisation qui permettrait de finaliser la
transaction d'ici la fin de l'année 2023.
Analyse
par
secteur
opérationnel
France
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
4 384 |
(1,3)% |
(1,3)% |
|
8 691 |
(1,5)% |
(1,5)% |
Services de détail (B2C+B2B) |
|
2 789 |
2,0 % |
2,0 % |
|
5 539 |
1,3 % |
1,3 % |
Convergence |
|
1 255 |
4,4 % |
4,4 % |
|
2 493 |
3,6 % |
3,6 % |
Mobile seul |
|
599 |
2,8 % |
2,8 % |
|
1 182 |
2,4 % |
2,4 % |
Fixe seul |
|
935 |
(1,4)% |
(1,4)% |
|
1 865 |
(2,2)% |
(2,2)% |
Services aux opérateurs |
|
1 157 |
(8,1)% |
(8,2)% |
|
2 257 |
(7,9)% |
(8,1)% |
Ventes d'équipements |
|
277 |
3,6 % |
3,6 % |
|
584 |
5,7 % |
5,7 % |
Autres revenus |
|
161 |
(11,2)% |
(10,5)% |
|
310 |
(12,7)% |
(12,1)% |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
2 859 |
(5,1)% |
(5,8)% |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
32,9 % |
(1,2 pt) |
(1,5 pt) |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
1 186 |
(19,3)% |
(17,4)% |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
1 429 |
(13,5)% |
(14,6)% |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
16,4 % |
(2,3 pt) |
(2,5 pt) |
Croissance de
l’EBITDAaL –
eCapex de +5% au
1er
semestre.
Le chiffre d'affaires de la France
s’élève à 4 384 millions d’euros, en recul de -1,3% au
2ème trimestre 2023 par rapport au
2ème trimestre 2022 (-57 millions d’euros) du fait
de la décroissance attendue des services aux opérateurs à -8,1%
(-102 millions d’euros), partiellement compensée par l’accélération
de la progression des services de détail (+56 millions
d’euros).
Hors RTC, les revenus des services de détail
progressent de 3,4% au 2ème trimestre (après +2,1% au 1er
trimestre) et poursuivront leur l’accélération séquentielle sur le
reste de l’année car les récentes augmentations de prix en base ne
produiront leur plein effet qu’au second semestre de même que le
récent lancement de la 5G sur Sosh. La stratégie disciplinée et
équilibrée entre volumes et valeur se traduit par une stabilisation
(+0.3 pt sur un an) du taux de résiliation mobile à un niveau bas
de 10,8%, et par une hausse de tous les ARPOs, en particulier
l'ARPO convergent qui dépasse 73 euros (soit +3,6% sur un an).
Sur le 2ème trimestre, les ventes nettes s’élèvent
à +29 000 sur le mobile6 (contre +3 000 au 1er trimestre) et
-33 000 sur le fixe (contre -21 000 au 1er trimestre)
dont +250 000 sur la fibre (contre +287 000 au 1er
trimestre).
Enfin, les revenus liés aux ventes d’équipements
augmentent de 3,6% au 2ème trimestre et 5,7% au 1er semestre,
essentiellement du fait des ventes de terminaux mobiles à plus
forte valeur.
L'EBITDAaL en retrait au 1er
semestre de -5,1% reflète principalement le pic en 2023 des prix de
l'énergie (qui représente les 2/3 de cette baisse), mais également
la décroissance attendue des services aux opérateurs alors que
l'effet positif des récentes hausses de prix se limite à deux mois
seulement sur ce premier semestre. Sur le 2ème semestre, la
tendance s’améliorera significativement malgré la persistance
d’effets adverses, grâce au plein impact positif des augmentations
de prix.
Au final, la France fait croître de +5% sur un
an au 1er semestre son cash-flow "EBITDAaL moins eCAPEX" grâce à la
forte diminution des eCAPEX de -13,5%, en ligne
avec la trajectoire à moyen terme.
Europe
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
2 808 |
2,7 % |
4,9 % |
|
5 546 |
3,3 % |
4,1 % |
Services de détail (B2C+B2B) |
|
1 922 |
4,2 % |
4,9 % |
|
3 791 |
3,9 % |
4,1 % |
Convergence |
|
740 |
5,2 % |
5,5 % |
|
1 466 |
4,7 % |
4,7 % |
Mobile seul |
|
731 |
2,0 % |
2,4 % |
|
1 449 |
2,5 % |
2,5 % |
Fixe seul |
|
306 |
(0,3)% |
0,5 % |
|
614 |
(0,0)% |
0,1 % |
IT & services d'intégration |
|
145 |
24,4 % |
29,3 % |
|
262 |
19,2 % |
22,1 % |
Services aux opérateurs |
|
416 |
(6,7)% |
(6,6)% |
|
814 |
(7,1)% |
(7,2)% |
Ventes d'équipements |
|
396 |
11,1 % |
11,6 % |
|
822 |
14,3 % |
14,3 % |
Autres revenus |
|
74 |
(15,8)% |
63,9 % |
|
120 |
(6,2)% |
37,4 % |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
1 430 |
7,1 % |
8,1 % |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
25,8 % |
0,9 pt |
0,9 pt |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
371 |
53,7 % |
43,0 % |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
754 |
(10,7)% |
(9,7)% |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
13,6 % |
(2,1 pt) |
(2,1 pt) |
L’Europe confirme
la bonne dynamique des derniers trimestres avec une
accélération de la croissance des services de
détail qui alimente celle de
l’EBITDAaL.
Le chiffre d'affaires de l’Europe
progresse au 2ème trimestre de 2,7% (+74 millions
d’euros) tiré par les services de détail en hausse de 4,2% (+78
millions d’euros et après +3,6% au T1 2023 et +1,3% au T2 2022),
grâce aux bonnes performances de la Convergence et du Mobile qui
bénéficient des hausses de tarifs réalisées en 2022 dans toutes les
géographies et du B2B (+8,3%).
Les ventes d’équipements ont également fortement
augmenté sur un an de +11,1% tandis que le déclin des services aux
opérateurs de -6,7% est lié à la baisse réglementaire des
terminaisons d’appel et du trafic international, qui a un faible
impact sur les marges.
Outre la bonne performance de l’Espagne (+2,1%), la
croissance des autres pays d’Europe (+3,1%) est tirée par celle de
la Pologne (+5,5%) et de Belgique et Luxembourg (+3,0%).
La solide dynamique des services de détail et les
actions menées pour contrer les pressions inflationnistes ont
permis d'améliorer la marge d'EBITDAaL de l'Europe de +0,9 pt,
grâce à la croissance de l'EBITDAaL dans tous les
pays.
Les eCAPEX diminuent de 10,7% au
1er semestre (-90 millions d’euros).
L’Espagne confirme en effet la
croissance de son chiffre d’affaires pour le
quatrième trimestre consécutif, de +2,1% sur le
2ème trimestre 2023 grâce à la croissance des
services de détail à +1,9% et aux ventes d’équipements à +18,5%, et
malgré la décroissance des revenus des services aux opérateurs due
à la baisse réglementaire des terminaisons d’appel.
Dans un marché très compétitif, Orange Espagne
continue à soutenir la valeur au moyen d’offres à plus forte valeur
ajoutée associées à une politique de promotion rigoureuse et à la
croissance des activités B2B. Celles-ci se reflètent encore ce
trimestre dans l’amélioration de son ARPO convergent de +4,9%
(après +3,5% au 1er trimestre 2023 et +2,0% au 4ème trimestre
2022), alors que le niveau des résiliations continue de baisser. La
base clients FTTH a augmenté de 6 000 et celle des accès
mobile hors M2M de 51 000.
L'EBITDAaL revient à la
croissance (11%) grâce à la dynamique commerciale et à
l’optimisation des coûts, confirmant ainsi le redressement attendu
cette année.
Afrique & Moyen-Orient
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
1 773 |
12,0 % |
3,5 % |
|
3 472 |
10,5 % |
2,7 % |
Services de détail (B2C+B2B) |
|
1 574 |
11,2 % |
3,5 % |
|
3 083 |
10,3 % |
3,3 % |
Mobile seul |
|
1 355 |
10,9 % |
3,2 % |
|
2 652 |
9,9 % |
2,8 % |
Fixe seul |
|
208 |
13,7 % |
6,3 % |
|
411 |
13,4 % |
6,9 % |
IT & services d'intégration |
|
11 |
2,0 % |
(4,5)% |
|
21 |
5,9 % |
(1,6)% |
Services aux opérateurs |
|
166 |
20,5 % |
4,9 % |
|
324 |
14,3 % |
0,1 % |
Ventes d'équipements |
|
20 |
(6,3)% |
(16,1)% |
|
43 |
(9,0)% |
(21,2)% |
Autres revenus |
|
12 |
44,7 % |
23,1 % |
|
21 |
38,5 % |
15,8 % |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
1 260 |
12,0 % |
3,8 % |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
36,3 % |
0,5 pt |
0,4 pt |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
742 |
6,9 % |
0,3 % |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
648 |
17,1 % |
6,4 % |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
18,7 % |
1,0 pt |
0,6 pt |
L'Afrique et Moyen-Orient
délivre à nouveau
au 2ème
trimestre 2023 une performance remarquable
avec une amélioration de la marge
d’EBITDAaL.
L’Afrique et Moyen-Orient enregistre au
2ème trimestre une forte hausse de son
chiffre d'affaires de 12,0% (+189 millions
d’euros), ce qui représente +10,5% sur le S1. Tous les pays de la
zone sont en croissance, plus de la moitié d'entre eux réalisant
une croissance à deux chiffres. La zone continue de démontrer son
agilité et sa capacité de résilience dans un contexte de tensions
sécuritaires et de dévaluations monétaires dans certains pays.
Cette performance est basée sur la poursuite du
développement rapide des services de détail (+11,2%) grâce à la
croissance à deux chiffres des quatre moteurs de
croissance que sont la data mobile (+16,7%), le haut débit
fixe (+16,8%), Orange Money (+25,5%) et en transverse le B2B
(+14,0%), avec des effets volume et valeur favorables.
La base clients mobile atteint
146,2 millions, en croissance de +5,0% sur un an, avec une
augmentation de l’ARPO mobile moyen de 4,3%.
L’EBITDAaL a progressé plus vite
que les revenus sur le S1 avec 7 pays enregistrant une croissance à
deux chiffres de leur EBITDAaL sur les 16. Ainsi la marge
d’EBITDAaL a augmenté de +0,5 pt, notamment grâce au redressement
d’Orange Money.
Les eCAPEX augmentent de 17,1%
pour accompagner la forte croissance.
Entreprises
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
1 994 |
2,4 % |
2,6 % |
|
3 944 |
0,8 % |
1,4 % |
Fixe seul |
|
813 |
(5,8)% |
(5,7)% |
|
1 641 |
(6,2)% |
(5,6)% |
Voix |
|
230 |
(8,7)% |
(8,5)% |
|
464 |
(10,2)% |
(9,7)% |
Données |
|
583 |
(4,6)% |
(4,6)% |
|
1 177 |
(4,5)% |
(3,9)% |
IT & services d'intégration |
|
923 |
8,8 % |
9,2 % |
|
1 794 |
7,1 % |
7,9 % |
Mobile |
|
258 |
9,4 % |
9,5 % |
|
509 |
4,4 % |
4,5 % |
Mobile seul |
|
181 |
8,4 % |
8,4 % |
|
348 |
7,0 % |
7,0 % |
Services aux opérateurs |
|
10 |
1,2 % |
1,2 % |
|
20 |
0,4 % |
0,4 % |
Ventes d'équipements |
|
67 |
13,9 % |
13,9 % |
|
140 |
(0,9)% |
(0,9)% |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
311 |
(16,7)% |
(14,7)% |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
7,9 % |
(1,7 pt) |
(1,5 pt) |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
118 |
(27,3)% |
(22,4)% |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
140 |
(1,7)% |
(2,4)% |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
3,6 % |
(0,1 pt) |
(0,1 pt) |
La baisse de
l’EBITDAaL est en ligne avec le
calendrier du plan de
redressement.
Le chiffre d’affaires d’Entreprises est en
croissance de +2,4% (+47 millions d’euros) à 1 994 millions
d’euros au 2ème trimestre 2023.
Le déclin structurel des activités historiques
fixes Voix et Data de -5,8% (-50 millions d’euros) est plus que
compensé par la croissance des Services IT & intégration de
+8,8% (+75 millions d’euros) et par la solide performance du Mobile
de +9,4% (+22 millions d’euros).
Au 1er semestre, les Services IT &
intégration représentent désormais 45,5% du chiffre d'affaires. Les
activités Digital & Data et Orange Cyberdéfense réalisent au
1er semestre une croissance de respectivement 8,7% et 11,4%.
La dégradation de l’EBITDAaL au
1er semestre (-16,7%) est en ligne avec l’ambition de freiner la
baisse sur l’année 2023 par rapport à l’année 2022 qui était à
-18,8%. L’EBITDAaL du S1 est conforme à la trajectoire attendue
dans la mesure où le redressement lancé ce semestre va mettre du
temps à se matérialiser. A titre d’exemple, le Plan de Départs
Volontaires finalement envisagé qui pourrait conduire à la
suppression d'environ 650 postes en France, ne devrait améliorer
significativement l’EBITDAaL qu’à partir de 2024.
Totem
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
168 |
0,7 % |
0,7 % |
|
342 |
4,3 % |
4,3 % |
Services aux opérateurs |
|
168 |
0,7 % |
0,7 % |
|
342 |
4,3 % |
4,3 % |
Autres revenus |
|
- |
- |
- |
|
- |
- |
- |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
183 |
1,6 % |
1,6 % |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
53,4 % |
(1,4 pt) |
(1,4 pt) |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
127 |
6,0 % |
6,0 % |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
65 |
47,8 % |
47,8 % |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
19,0 % |
5,6 pt |
5,6 pt |
Le chiffre d'affaires de la Towerco Totem7
atteint 168 millions d'euros au 2ème trimestre, en
augmentation de 0,7% (+1 millions d'euros), ce qui conduit à une
croissance de 4,3% sur le semestre, tirée par les revenus
d’hébergement externes en hausse de 6,4% sur le semestre.
Le taux de location atteint 1,38 locataire par
site, en croissance par rapport à l’année dernière (1,35 au 1er
semestre 2022 et 1,37 en 2022) et en bonne voie vers l’atteinte de
l’objectif de 1,5 d’ici 2026.
Sur le 1er semestre, l’EBITDAaL poursuit sa
croissance progressive à +1,6% alors que les eCAPEX augmentent du
fait de la construction de nouveaux sites pour le Groupe.
Les contrats récemment signés n’impactent pas de
manière significative les résultats financiers du 1er semestre, ils
se matérialiseront progressivement.
Opérateurs Internationaux & Services
Partagés
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
410 |
5,2 % |
4,9 % |
|
763 |
(1,0)% |
(1,1)% |
Services aux opérateurs |
|
289 |
4,7 % |
4,5 % |
|
516 |
(4,0)% |
(4,1)% |
Autres revenus |
|
120 |
6,3 % |
5,8 % |
|
247 |
6,1 % |
5,7 % |
EBITDAaL |
|
|
|
|
|
(86) |
29,8 % |
32,9 % |
EBITDAaL / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
(11,2)% |
4,6 pt |
5,3 pt |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
(329) |
(67,4)% |
(58,8)% |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
97 |
3,0 % |
2,9 % |
eCAPEX / Chiffre d'affaires |
|
|
|
|
|
12,7 % |
0,5 pt |
0,5 pt |
Les revenus des services aux opérateurs sont en
hausse au 2ème trimestre de +4,7% (+13 millions
d’euros). La baisse tendancielle du trafic de la voix est compensée
par le développement de services sur des activités à plus forte
valeur et par la vente des droits d’usage du câble sous-marin
Arimao reliant Cuba à la Martinique.
La croissance des autres revenus de 6,3% (+7
millions d’euros) résulte notamment des activités de pose de câbles
sous-marins d’Orange Marine.
Sur le 1er semestre, le segment parvient à
réduire fortement ses pertes avec un EBITDAaL qui s’améliore pour
atteindre -86 millions d'euros grâce à la baisse des charges de
personnel des fonctions centrales et à l’amélioration de la
profitabilité de l’activité de services aux opérateurs.
Services Financiers Mobiles
En millions d’euros |
|
|
|
|
|
6M 2023 |
variationà basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Produit net Bancaire (PNB) |
|
|
|
|
|
75 |
33,5 % |
33,5 % |
Coût du risque de crédit bancaire |
|
|
|
|
|
(32) |
48,6 % |
48,6 % |
Résultat d'exploitation |
|
|
|
|
|
(73) |
8,3 % |
8,3 % |
eCAPEX |
|
|
|
|
|
20 |
47,9 % |
47,9 % |
Bonne dynamique
commerciale, qualité de
service et satisfaction client
reconnues dans un contexte de taux
défavorable
Les services financiers mobiles comptent 3,2
millions de clients au 30 juin 2023, dont 2,0 millions en Europe
(Orange Bank) et 1,2 million en Afrique (Orange Bank Africa), et
sont en augmentation de 0,5 million sur un an.
En France, Orange Bank continue d’améliorer son
expérience utilisateur : elle est classée n°1 des banques digitales
sur la satisfaction client par la plateforme d’avis Trustpilot et
sur Google Customer Reviews.
Le Produit Net Bancaire (PNB) du 1er semestre a
progressé de 33,5%. Au cours du 1er semestre, la production brute
de comptes d’Orange Bank (Europe) a progressé de 4% et les crédits
décaissés (hors crédits immobiliers) ont augmenté de 14,3%.
Le résultat d’exploitation
s’améliore par rapport au 1er semestre 2022.
Calendrier des événements à
venir
24 octobre 2023
-
Publication des résultats du 3ème trimestre 2023
Contacts
presse : Sylvain Brunosylvain.bruno@orange.com Tom
Wrighttom.wright@orange.com tom.wright@orange.comCaroline
Celliercaroline.cellier@orange.com |
communication financière : (analystes et investisseurs)Patrice
Lambert-de Diesbachp.lambert@orange.com Aurélia
Rousselaurelia.roussel@orange.comHong Hai
Vuonghonghai.vuong@orange.comLouis
Celierlouis.celier@orange.com |
actionnaires individuels : 0 800 05 10 10 |
Avertissement
Ce communiqué contient des informations
prospectives concernant la situation financière, les résultats et
la stratégie d’Orange. Bien que nous estimions qu’elles reposent
sur des hypothèses raisonnables, ces informations prospectives sont
soumises à de nombreux risques et incertitudes, y compris des
problématiques qui nous sont inconnues ou ne sont pas considérées à
présent comme substantielles et il ne peut être garanti que les
événements attendus auront lieu ou que les objectifs énoncés seront
effectivement atteints. Des informations plus détaillées sur les
risques potentiels pouvant affecter nos résultats financiers sont
disponibles dans le document d'enregistrement universel déposé le
29 mars 2023 auprès de l'Autorité des marchés financiers et dans le
rapport annuel (Form 20-F) enregistré le 30 mars 2023 auprès de la
U.S. Securities and Exchange Commission. Sous réserve de la
réglementation applicable, Orange ne s’engage nullement à mettre à
jour les informations prospectives à la lumière des développements
futurs.
Annexe
1 :
indicateurs-clés financiers
Données trimestrielles
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
T2 2022à basecomparable |
T2 2022en donnéeshistoriques |
variationà
basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
10 926 |
10 649 |
10 715 |
2,6 % |
2,0 % |
France |
|
4 384 |
4 441 |
4 440 |
(1,3)% |
(1,3)% |
Europe |
|
2 808 |
2 734 |
2 677 |
2,7 % |
4,9 % |
Afrique & Moyen-Orient |
|
1 773 |
1 583 |
1 713 |
12,0 % |
3,5 % |
Entreprises |
|
1 994 |
1 947 |
1 943 |
2,4 % |
2,6 % |
Totem |
|
168 |
167 |
167 |
0,7 % |
0,7 % |
Opérateurs Internationaux & Services partagés |
|
410 |
389 |
390 |
5,2 % |
4,9 % |
Eliminations intra-Groupe |
|
(609) |
(612) |
(616) |
|
|
EBITDAaL (1) |
|
3 305 |
3 272 |
3 314 |
1,0 % |
(0,2)% |
dont Activités télécoms |
|
3 332 |
3 302 |
3 343 |
0,9 % |
(0,3)% |
En % du chiffre d'affaires |
|
30,5 % |
31,0 % |
31,2 % |
(0,5 pt) |
(0,7 pt) |
dont Services Financiers Mobiles |
|
(27) |
(30) |
(30) |
9,4 % |
9,4 % |
eCAPEX |
|
1 661 |
1 775 |
1 803 |
(6,4)% |
(7,9)% |
dont Activités télécoms |
|
1 649 |
1 767 |
1 795 |
(6,7)% |
(8,1)% |
en % du chiffre d'affaires |
|
15,1 % |
16,6 % |
16,8 % |
(1,5 pt) |
(1,7 pt) |
dont Services Financiers Mobiles |
|
12 |
8 |
8 |
50,5 % |
50,5 % |
EBITDAaL -
eCAPEX |
|
1 644 |
1 498 |
1 511 |
9,8 % |
8,9 % |
(1) Les ajustements de présentation de l'EBITDAaL sont décrits à
l'annexe 2. |
|
|
|
|
|
|
Données au 30 juin
En millions d’euros |
|
6M 2023 |
6M 2022à basecomparable |
6M 2022en donnéeshistoriques |
variationà
basecomparable |
variationen donnéeshistoriques |
Chiffre d'affaires |
|
21 545 |
21 133 |
21 297 |
2,0 % |
1,2 % |
France |
|
8 691 |
8 826 |
8 827 |
(1,5)% |
(1,5)% |
Europe |
|
5 546 |
5 371 |
5 325 |
3,3 % |
4,1 % |
Afrique & Moyen-Orient |
|
3 472 |
3 141 |
3 381 |
10,5 % |
2,7 % |
Entreprises |
|
3 944 |
3 911 |
3 888 |
0,8 % |
1,4 % |
Totem |
|
342 |
328 |
328 |
4,3 % |
4,3 % |
Opérateurs Internationaux & Services partagés |
|
763 |
771 |
772 |
(1,0)% |
(1,1)% |
Eliminations intra-Groupe |
|
(1 214) |
(1 215) |
(1 224) |
|
|
EBITDAaL (1) |
|
5 895 |
5 849 |
5 934 |
0,8 % |
(0,6)% |
dont Activités télécoms |
|
5 957 |
5 904 |
5 989 |
0,9 % |
(0,5)% |
En % du chiffre d'affaires |
|
27,6 % |
27,9 % |
28,1 % |
(0,3 pt) |
(0,5 pt) |
France |
|
2 859 |
3 014 |
3 035 |
(5,1)% |
(5,8)% |
Europe |
|
1 430 |
1 335 |
1 323 |
7,1 % |
8,1 % |
Afrique & Moyen-Orient |
|
1 260 |
1 125 |
1 214 |
12,0 % |
3,8 % |
Entreprises |
|
311 |
373 |
364 |
(16,7)% |
(14,7)% |
Totem |
|
183 |
180 |
180 |
1,6 % |
1,6 % |
Opérateurs Internationaux & Services partagés |
|
(86) |
(122) |
(128) |
29,8 % |
32,9 % |
dont Services Financiers Mobiles |
|
(62) |
(56) |
(56) |
(10,6)% |
(10,6)% |
Résultat d'exploitation |
|
2 142 |
2 412 |
2 420 |
(11,2)% |
(11,5)% |
dont Activités télécoms |
|
2 215 |
2 491 |
2 499 |
(11,1)% |
(11,4)% |
dont Services Financiers Mobiles |
|
(73) |
(80) |
(80) |
8,3 % |
8,3 % |
Résultat net de l'ensemble consolidé |
|
1 088 |
|
1 467 |
- |
(25,8)% |
Résultat net part du Groupe |
|
877 |
|
1 218 |
|
(28,0)% |
eCAPEX |
|
3 154 |
3 344 |
3 413 |
(5,7)% |
(7,6)% |
dont Activités télécoms |
|
3 133 |
3 330 |
3 399 |
(5,9)% |
(7,8)% |
en % du chiffre d'affaires |
|
14,5 % |
15,8 % |
16,0 % |
(1,2 pt) |
(1,4 pt) |
dont Services Financiers Mobiles |
|
20 |
14 |
14 |
47,9 % |
47,9 % |
EBITDAaL -
eCAPEX |
|
2 741 |
2 505 |
2 521 |
9,5 % |
8,7 % |
Cash-flow organique (activités télécoms) |
|
1 477 |
|
1 445 |
|
2,2 % |
(1) Les ajustements de présentation de l'EBITDAaL sont décrits à
l'annexe 2. |
|
|
|
|
|
|
En millions d’euros |
|
Au 30 juin2023 |
Au 31 déc.2022 |
Endettement financier net (1) |
|
27 274 |
25 298 |
Ratio d'endettement financier net /
EBITDAaL des activités télécoms
(2) |
|
2,09 |
1,93 |
(1) L’endettement financier net tel que défini et utilisé par
Orange ne prend pas en compte les activités des Services Financiers
Mobiles pour laquelle ce concept n’est pas pertinent. |
(2) Le ratio d’endettement financier net rapporté à l’EBITDAaL des
activités télécoms est calculé sur la base de l’endettement
financier net du Groupe rapporté à l’EBITDAaL des activités
télécoms calculé sur les 12 mois précédents. |
Annexe 2
: tableau de passage des données ajustées aux
éléments du compte de résultat
Données trimestrielles
|
|
T2 2023 |
|
T2 2022en données historiques |
En millions d’euros |
|
Données ajustées |
Ajustements de présentation |
Compte de résultat |
|
Données ajustées |
Ajustements de présentation |
Compte de résultat |
Chiffre d'affaires |
|
10 926 |
- |
10 926 |
|
10 715 |
- |
10 715 |
Achats externes |
|
(4 675) |
(16) |
(4 691) |
|
(4 543) |
(4) |
(4 547) |
Autres produits opérationnels |
|
195 |
- |
195 |
|
181 |
0 |
181 |
Autres charges opérationnelles |
|
(108) |
(50) |
(158) |
|
(95) |
(8) |
(103) |
Charges de personnel |
|
(2 230) |
(238) |
(2 468) |
|
(2 166) |
70 |
(2 096) |
Impôts et taxes d'exploitation |
|
(326) |
(1) |
(327) |
|
(340) |
3 |
(338) |
Résultat de cession d'actifs immobilisés, de titres et
d'activités |
|
na |
14 |
14 |
|
na |
25 |
25 |
Coûts des restructurations |
|
na |
(25) |
(25) |
|
na |
(16) |
(16) |
Dotations aux amortissements des actifs financés |
|
(31) |
- |
(31) |
|
(25) |
- |
(25) |
Dotations aux amortissements des droits d'utilisation |
|
(372) |
(3) |
(375) |
|
(382) |
- |
(382) |
Pertes de valeur des droits d'utilisation |
|
0 |
(28) |
(28) |
|
- |
6 |
6 |
Intérêts sur les dettes liées aux actifs financés |
|
(4) |
4 |
na |
|
(0) |
0 |
na |
Intérêts sur les dettes locatives |
|
(70) |
70 |
na |
|
(32) |
32 |
na |
EBITDAaL |
|
3 305 |
(274) |
na |
|
3 314 |
108 |
na |
Principaux litiges |
|
(39) |
39 |
na |
|
1 |
(1) |
na |
Charges spécifiques de personnel |
|
(238) |
238 |
na |
|
71 |
(71) |
na |
Revue du portefeuille d'actifs immobilisés, de titres et
d'activités |
|
14 |
(14) |
na |
|
25 |
(25) |
na |
Coûts des programmes de restructuration |
|
(60) |
60 |
na |
|
(11) |
11 |
na |
Coûts d'acquisition et d'intégration |
|
(25) |
25 |
na |
|
(12) |
12 |
na |
Intérêts sur les dettes liées aux actifs financés |
|
na |
(4) |
(4) |
|
na |
(0) |
(0) |
Intérêts sur les dettes locatives |
|
na |
(70) |
(70) |
|
na |
(32) |
(32) |
Données au 30 juin
|
|
6M 2023 |
|
6M 2022en données historiques |
En millions d’euros |
|
Données ajustées |
Ajustements de présentation |
Compte de résultat |
|
Données ajustées |
Ajustements de présentation |
Compte de résultat |
Chiffre d'affaires |
|
21 545 |
- |
21 545 |
|
21 297 |
- |
21 297 |
Achats externes |
|
(9 331) |
(16) |
(9 347) |
|
(9 039) |
(11) |
(9 050) |
Autres produits opérationnels |
|
376 |
- |
376 |
|
366 |
0 |
366 |
Autres charges opérationnelles |
|
(191) |
41 |
(150) |
|
(222) |
(9) |
(231) |
Charges de personnel |
|
(4 359) |
(265) |
(4 624) |
|
(4 361) |
33 |
(4 329) |
Impôts et taxes d'exploitation |
|
(1 221) |
(2) |
(1 223) |
|
(1 235) |
0 |
(1 235) |
Résultat de cession d'actifs immobilisés, de titres et
d'activités |
|
na |
50 |
50 |
|
na |
36 |
36 |
Coûts des restructurations |
|
na |
(35) |
(35) |
|
na |
(47) |
(47) |
Dotations aux amortissements des actifs financés |
|
(59) |
- |
(59) |
|
(47) |
- |
(47) |
Dotations aux amortissements des droits d'utilisation |
|
(742) |
(3) |
(745) |
|
(762) |
- |
(762) |
Pertes de valeur des droits d'utilisation |
|
0 |
(28) |
(28) |
|
(1) |
6 |
5 |
Intérêts sur les dettes liées aux actifs financés |
|
(6) |
6 |
na |
|
(1) |
1 |
na |
Intérêts sur les dettes locatives |
|
(116) |
116 |
na |
|
(61) |
61 |
na |
EBITDAaL |
|
5 895 |
(137) |
na |
|
5 934 |
70 |
na |
Principaux litiges |
|
57 |
(57) |
na |
|
(2) |
2 |
na |
Charges spécifiques de personnel |
|
(265) |
265 |
na |
|
35 |
(35) |
na |
Revue du portefeuille d'actifs immobilisés, de titres et
d'activités |
|
50 |
(50) |
na |
|
36 |
(36) |
na |
Coûts des programmes de restructuration |
|
(70) |
70 |
na |
|
(41) |
41 |
na |
Coûts d'acquisition et d'intégration |
|
(31) |
31 |
na |
|
(21) |
21 |
na |
Intérêts sur les dettes liées aux actifs financés |
|
na |
(6) |
(6) |
|
na |
(1) |
(1) |
Intérêts sur les dettes locatives |
|
na |
(116) |
(116) |
|
na |
(61) |
(61) |
Annexe 3
: tableau de passage des CAPEX économiques aux
investissements incorporels et corporels
En millions d’euros |
|
T2 2023 |
T2 2022en donnéeshistoriques |
|
6M 2023 |
6M 2022en donnéeshistoriques |
eCAPEX |
|
1 661 |
1 803 |
|
3 154 |
3 413 |
Neutralisation du prix de cession des actifs immobilisés |
|
62 |
78 |
|
153 |
124 |
Licences de télécommunication |
|
68 |
30 |
|
383 |
244 |
Actifs financés |
|
74 |
39 |
|
145 |
69 |
Investissements incorporels et corporels |
|
1 865 |
1 950 |
|
3 834 |
3 850 |
Annexe 4 : indicateurs-clés de
performance
En milliers, en fin de période |
|
Au 30 juin2023 |
|
Au 30 juin2022 |
Nombre de clients des services convergents |
|
11 642 |
|
11 552 |
Nombre d'accès mobiles (hors MVNO) (1) |
|
246 175 |
|
235 746 |
dont |
Accès mobiles de clients convergents |
|
21 428 |
|
21 056 |
|
Accès mobiles seuls |
|
224 748 |
|
214 690 |
dont |
Accès mobiles des clients avec forfaits |
|
97 434 |
|
90 138 |
|
Accès mobiles des clients avec offres prépayées |
|
148 741 |
|
145 607 |
Nombre d'accès fixes (2) |
|
44 613 |
|
45 916 |
|
Accès fixes Retail |
|
30 527 |
|
31 072 |
|
|
Accès fixes Haut débit |
|
24 475 |
|
24 002 |
|
|
dont |
Accès fixes Très haut débit |
|
15 076 |
|
13 224 |
|
|
|
Accès fixes des clients convergents |
|
11 642 |
|
11 552 |
|
|
|
Accès fixes seuls |
|
12 833 |
|
12 450 |
|
|
Accès fixes Bas débit |
|
6 051 |
|
7 070 |
|
Accès fixes Wholesale |
|
14 087 |
|
14 845 |
Total des accès Groupe (1+2) |
|
290 789 |
|
281 662 |
Au 30 juin 2023, données hors accès de l'opérateur de
télécommunications VOO acquis en juin 2023 par Orange Belgium et en
cours d'intégration. |
|
|
|
|
Les indicateurs-clés par pays sont présentés
dans le document "Orange investors data book Q2 2023" accessible
sur le site du groupe orange.com, à la rubrique
Finance/Résultats :
www.orange.com/fr/derniers-resultats-consolides
Annexe
5 :
glossaire
Chiffres clés
Données à base comparable : données à
méthodes, périmètre et taux de change comparables présentées pour
la période précédente. Le passage des données historiques aux
données à base comparable consiste à conserver les résultats de la
période écoulée et à retraiter les résultats de la période
correspondante de l’exercice précédent, dans le but de présenter,
sur des périodes comparables, des données financières à méthodes,
périmètre et taux de change comparables. La méthode utilisée est
d’appliquer aux données de la période correspondante de l’exercice
précédent, les méthodes et le périmètre de la période écoulée ainsi
que les taux de change moyens utilisés pour le compte de résultat
de la période écoulée. Les variations en données à base comparable
permettent de refléter l’évolution organique de l’activité. Les
données à base comparable ne constituent pas des agrégats
financiers définis par les normes IFRS et peuvent ne pas être
comparables aux indicateurs dénommés de façon similaire par
d’autres entreprises.
EBITDAaL ou "EBITDA after Leases": résultat
d’exploitation, (i) avant dotations aux amortissements des actifs
immobilisés, avant effets liés aux prises de contrôle, avant
reprise des réserves de conversion des entités liquidées, avant
pertes de valeur des écarts d’acquisition et des actifs
immobilisés, avant résultat des entités mises en équivalence, (ii)
après charges d’intérêts sur dettes locatives et dettes liées aux
actifs financés, et (iii) ajusté des effets des principaux litiges,
des charges spécifiques de personnel, de la revue du portefeuille
d'actifs immobilisés, de titres et d'activités, des coûts des
programmes de restructuration, des coûts d'acquisition et
d'intégration et, le cas échéant, d’autres éléments spécifiques
systématiquement précisés, qu’il s’agisse de produits ou de
charges. L’EBITDAaL ne constitue pas un indicateur financier défini
par les normes IFRS et peut ne pas être comparable aux indicateurs
dénommés de façon similaire par d’autres entreprises.
eCAPEX ou "CAPEX économiques" : (i)
investissements corporels et incorporels hors licences de
télécommunication et hors actifs financés, (ii) diminués des prix
de cession des actifs immobilisés. Les e-CAPEX ne constituent pas
un agrégat financier défini par les normes IFRS et peuvent ne pas
être comparables aux indicateurs dénommés de façon similaire par
d’autres entreprises.
Cash-Flow Organique (activités
télécoms) : cash-flow organique des activités télécoms
correspondant, sur le périmètre des activités télécoms, au flux net
de trésorerie généré par l’activité, diminué (i) des remboursements
des dettes locatives et des dettes sur actifs financés, et (ii) des
acquisitions et cessions d’immobilisations incorporelles et
corporelles, nettes de la variation des dettes de fournisseurs
d’immobilisations, (iii) hors licences de télécommunication
décaissées et principaux litiges décaissés (et encaissés). Le
Cash-Flow Organique (activités télécoms) ne constitue pas un
agrégat financier défini par les normes IFRS et peut ne pas être
comparable aux indicateurs dénommés de façon similaire par d’autres
entreprises.
Services de détail (B2C+B2B) : agrégation
des revenus (i) des Services Convergents, (ii) des Services Mobile
seul, (iii) des Services Fixe seul et (iv) des Services
d’intégration et des technologies de l’information (voir ces
définitions). Le chiffre d’affaires des Services de détail (B2C +
B2B) regroupe l’ensemble des revenus d’un périmètre donné hors
chiffre d’affaires des Services aux opérateurs, Ventes
d’équipements et Autres revenus (voir ces définitions).
Indicateurs de performance
Accès fixes Retail : nombre d’accès fixes
vendus au détail (grand public et entreprises) comprenant, d’une
part, les accès haut débit (xDSL, FTTx, câble, 4Gfixe, satellite…),
et d’autre part, les accès bas débit (accès RTC, publiphonie et
autres).
Accès fixes Wholesale : nombre d’accès
fixes haut débit et bas débit opérés par Orange auprès des autres
opérateurs.
Convergence
Services Convergents : base de clients et
chiffre d’affaires des offres Convergentes vendues au détail aux
clients grand public, hors ventes d'équipements (voir cette
définition). Une offre convergente est définie par la combinaison a
minima d'un accès haut débit fixe (xDSL, FTTx, câble, 4G fixe) et
d'un forfait mobile voix.
ARPO Convergent : chiffre d’affaires
trimestriel moyen par offre convergente (ARPO) calculé en divisant
le chiffre d’affaires des offres convergentes vendues au détail aux
clients grand public généré sur les trois derniers mois (hors
ajustements IFRS15) par la moyenne pondérée du nombre d’offres
convergentes grand public sur la même période. L’ARPO est exprimé
en chiffre d’affaires mensuel par offre convergente.
Services
Mobile
seul
Services Mobile seul : chiffre d’affaires
des offres mobiles (appels sortants principalement : voix, SMS
et données) vendues au détail, hors services convergents et hors
ventes d'équipements (voir ces définitions). La base de clients
regroupe les clients des forfaits hors Convergence grand public,
les forfaits machine-to-machine et les offres prépayées.
ARPO Mobile seul : chiffre d’affaires
trimestriel moyen Mobile seul (ARPO) calculé en divisant le chiffre
d’affaires des services Mobile seul vendus au détail (hors
machine-to-machine et hors ajustement IFRS15) généré sur les trois
derniers mois par la moyenne pondérée du nombre de clients Mobile
seul (hors machine-to-machine) sur la même période. L’ARPO est
exprimé en chiffre d’affaires mensuel par client Mobile seul.
Services
Fixe
seul
Services Fixe seul : chiffre d’affaires des
services fixes vendus au détail, hors services convergents et hors
ventes d'équipements (voir ces définitions). Il comprend (i) les
services fixes bas débit (téléphonie fixe classique), (ii) les
services fixes haut débit, et (iii) les solutions et réseaux
d’entreprises (à l’exception de la France, pour lequel l’essentiel
des solutions et réseaux d’entreprises est porté par le secteur
Entreprises). Pour le secteur Entreprises, le chiffre d’affaires
des services Fixe seul comprend les ventes d’équipements de réseau
liés à l’exploitation des services de voix et de données. La base
de clients est constituée des clients de la téléphonie fixe et du
haut débit fixe, hors les clients de la Convergence grand
public.
ARPO Fixe seul haut débit : chiffre
d’affaires trimestriel moyen Fixe seul haut débit (ARPO) calculé en
divisant le chiffre d’affaires des services du Fixe seul haut débit
vendus au détail (hors ajustement IFRS15) généré sur les trois
derniers mois par la moyenne pondérée du nombre de clients Fixe
seul haut débit sur la même période. L’ARPO est exprimé en chiffre
d’affaires mensuel par client Fixe seul haut débit.
IT & services
d'intégration
Services d'intégration et des technologies de
l'information : chiffre d’affaires incluant les services de
communication et de collaboration unifiés (Local Area Network et
téléphonie, conseil, intégration, gestion de projet), les services
d'hébergement et d'infrastructure (dont le cloud computing), les
services applicatifs (gestion de la relation clients et autres
services applicatifs), les services de sécurité, les offres de
vidéoconférence, les services liés au machine-to-machine (hors
connectivité) ainsi que les ventes d'équipements liées aux produits
et services ci-dessus.
Services aux opérateurs
Services aux opérateurs : chiffre
d'affaires incluant (i) les services mobiles aux opérateurs, qui
regroupent notamment le trafic mobile entrant, l’itinérance
(roaming) visiteurs, le partage de réseaux, l'itinérance nationale
et les opérateurs de réseaux mobiles virtuels (MVNO), (ii) les
services fixes aux opérateurs, qui comprennent notamment
l’interconnexion nationale, les services aux opérateurs
internationaux, les services d'accès à haut et très haut débit
(accès fibre, dégroupage de lignes téléphoniques, ventes d'accès
xDSL), et la vente en gros de lignes téléphoniques, et (iii) les
ventes d'équipements aux opérateurs.
Ventes d’équipements
Ventes d’équipements : chiffre d’affaires
des ventes d'équipements fixes et mobiles, à l'exception (i) des
ventes d'équipement liées à la fourniture des services
d'intégration et des technologies de l'information, (ii) des ventes
d’équipements de réseau liées à l’exploitation des services de voix
et de données du secteur Entreprises, (iii) des ventes
d'équipements aux opérateurs, et (iv) des ventes d'équipements aux
distributeurs externes et courtiers.
Autres revenus
Autres revenus : chiffre d’affaires
incluant notamment (i) les ventes d'équipements aux distributeurs
externes et courtiers, (ii) les revenus des portails, (iii) de la
publicité en ligne et (iv) d’activités transverses du Groupe, et
(v) divers autres revenus.
1 Les indicateurs opérationnels de VOO étant en
cours d’intégration, les données de base clients d’Orange Belgium,
d’Europe et du Groupe sont publiées hors accès de VOO.2 Sauf
mention, les variations en % sont annuelles, calculées par rapport
au 2ème trimestre 2022 et à base comparable.3 Services facturés aux
clients (B2C et B2B). Voir la définition dans le glossaire en
annexe.4 Les variations sont présentées en données à base
comparable et hors données de VOO SA.5 Ces objectifs sont établis
en données à base comparable et ne tiennent pas compte des
opérations de fusion et d'acquisition non encore finalisées
6 Hors prépayé7 Société européenne du groupe Orange
qui détient et gère le portefeuille d’infrastructures mobiles
passives des tours de télécommunications, dans un premier temps en
France et en Espagne, et présentée comme un secteur opérationnel
distinct depuis le 1er janvier 2022
- CP_Orange_S1_2023_FR_260723
Orange (BIT:1ORA)
과거 데이터 주식 차트
부터 5월(5) 2024 으로 6월(6) 2024
Orange (BIT:1ORA)
과거 데이터 주식 차트
부터 6월(6) 2023 으로 6월(6) 2024